O preço futuro do boi gordo segue em alta, apesar da volatilidade, com o contrato para outubro próximo da máxima para o vencimento.
O mercado futuro do boi gordo, ao contrário do mercado físico, se mantém mais volátil, com fortes oscilações ao longo de março. Claro, esse movimento de alta e baixa é comum na B3, mas apesar dessa volatilidade, o preço tem acumulado alta, especialmente para os vencimentos que acontecem na segunda metade de 2025.
E em especial o contrato para vencimento em outubro de 2025 voltou a se aproximar da máxima, novamente em torno de R$340,0 por arroba, como mostram os dados da primeira Figura.
A Figura abaixo ilustra a evolução diária do preço do boi gordo no mercado futuro, para outubro de 2025 (B3) em Reais por arroba, ao longo de 2025.
O preço futuro do boi gordo para outubro de 2025 voltou a subir com mais consistência ao longo de março, novamente próximo da máxima para o vencimento (Figura acima).
O contrato para outubro de 2025 foi cotado em R$340,0 por arroba em março (14), considerando os valores do after-market. O preço de R$340,0 por arroba precifica uma alta de 13,1% em relação ao valor médio nominal no físico (Cepea) de outubro de 2024 (R$300,6).
O preço do boi gordo para outubro de 2025 também segue acima do preço do boi gordo no mercado físico (segunda Figura), ainda pressionado ao longo de março, apesar dos dados recordes de exportação de carne bovina e bovinos vivos.
E cabe ressaltar também que apesar da alta no preço do boi gordo no mercado futuro, o investidor Pessoa Física aumentou o saldo de posições “vendidas” nos contratos futuros do boi gordo pela sexta semana consecutiva em março (13).
A Figura abaixo ilustra a evolução diária do preço do boi gordo no mercado físico (Cepea) e futuro, para outubro de 2025 (B3) em Reais por arroba, ao longo de 2025.
A exportação de carne bovina do Brasil renovou a máxima histórica para um mês de fevereiro, tanto em faturamento como pelo ritmo de embarque.
Fonte:Farmnews
